Παρότι η αγορά βρέθηκε μέχρι και στις 1.644 μονάδες, το κλίμα άλλαξεν άρδην εν συνεχεία καθώς η αμερικανική αγορά δείχνει ευάλωτη στους πωλητές, με τους τελευταίους να στηρίζονται στη ρητορική Τραμπ.
Ήδη ο Αμερικανός πρόεδρος φαίνεται να βάζει «φωτιά» στην αμερικανική οικονομία καθώς οι δασμοί που έχει ανακοινώσει πληττουν μεν τους άλλους, αλλά χτυπούν και τους ίδιους τους Αμερικάνους. Παράλληλα, θα ζορίσουν και τις αμερικανικές εταιρείες με αναλυτές να κάνουν λόγο για μείωση των EPS της τάξεως του 5% περίπου σε εταιρείες του S&P 500 εάν διατηρηθούν οι δασμοί. Άγνωστο το αν επιθετική ρητορική Τραμπ αποτελεί εργαλείο ώστε να υπάρξουν σκληροί συμβιβασμοί.
Οι αγορές ξυπνούν με το γεγονός ότι οι δασμοί δεν είναι μόνο κακοί για τις ευρωπαϊκές αλλά τουλάχιστον εξίσου αρνητικές για τις αμερικανικές εταιρείες. Οι εταιρείες που παράγουν στις ΗΠΑ πρέπει τώρα να πληρώσουν δασμούς 25% στις εισαγωγές από το Μεξικό και τον Καναδά, 20% επιπλέον δασμούς στις κινεζικές εισαγωγές και ενδεχομένως σύντομα και στις ευρωπαϊκές εισαγωγές. Οι ευρωπαϊκές εταιρείες από την άλλη πλευρά έχουν έκθεση σε επίπεδο εσόδων περίπου 21% στις ΗΠΑ (EURO STOXX 50). Η DB αναμένει ότι το 80-90% αυτών των εσόδων παράγονται σε τοπικό επίπεδο. Είναι λιγότερο από σαφές ότι οι ευρωπαϊκές εταιρείες πλήττονται περισσότερο από τους δασμούς από τις αμερικανικές εταιρείες.
Παράλληλα, βλέποντας την τακτική Τραμπ, μεγάλοι διαχειριστές κεφαλαίων αποσύρονται από τη «Μέκκα των Αγορών» και στέλνουν το σήμα «Make Europe Great Again»...H Deutsche Bank είχε αναφέρει στην αρχή της χρονιάς, «μην υποτιμάτε την ικανότητα της Γερμανίας να αλλάζει», με τους αναλυτές του οίκου να λαμβάνουν «overweight» θέση για τις γερμανικές και ευρωπαϊκές μετοχές όταν οι περισσότεροι επενδυτές και ξένοι οίκοι εγκατέλειπαν την Ευρώπη.
Σύμφωνα με τους αναλυτές, οι ευρωπαϊκές εταιρείες επέστρεψαν στη δημιουργία ισχυρής αύξησης κερδοφορίας. Τα κέρδη (εκτός του κλάδου ενέργειας) των εταιρειών STOXX 600 αυξήθηκαν κατά 10% το τέταρτο τρίμηνο σε ετήσια βάση, σημαντικά υψηλότερα από τις προσδοκίες και ακριβώς σύμφωνα με τις προβλέψεις της Deutsche Bank. Ο οίκος αναμένει παρόμοια δυνατή κερδοφορία για το πρώτο τρίμηνο. Επιπλέον, στο οικονομικό μέτωπο, οι αναλυτές βλέπουν σημαντικά περιθώρια επί τα βελτίω αναθεωρήσεων για την Ευρώπη με αρνητικές εκπλήξεις για τις ΗΠΑ.
Περνώντας στο ΧΑ, πολλοί επενδυτές κυρίως από το retail έσπευσαν να κατοχυρώσουν κέρδη των τελευταίων ημερών με φόντο τα όσα καταγράφονται στα διεθνή. Ξένα χαρτοφυλάκια ωστόσο να τραβούν την προσφορά που έβγαινε, με τον τζίρο να παραμένει ιδιαίτερα υψηλός.
Ο ΓΔ έκλεισε με απώλειες 0,30% στις 1.625,54 μονάδες, με τον τζίρο να ξεπερνά τα 200 εκατ. ευρώ. Ο FTSE 25 σημειωσε απώλειες 0,43% ενώ ο τραπεζικός έκλεισε με οριακές απώλειες 0,13% στις 1.546,86 μονάδες.
Υψηλή μεταβλητότητα στην αγορά, με φόντο τα διεθνή. Εκρηκτικές συναλλαγές στις τράπεζες, με την Κύπρου και την Optima να ξεχωρίζουν με ράλι 1,85% και 1,39% αντίστοιχα, με την τελευταία να χτυπά νέα υψηλά στα 14,62 ευρώ, μετά τα αποτελέσματα. Νέα υψηλά επίσης για ΕΤΕ και Alpha με άνοδο 0,84% και 0,20% αντίστοιχα στα 9,368 και 2,02 ευρώ.
Πιέσεις κατοχύρωσης κερδών σε Eurobank στο -1,42% και σε Πειραιώς στο -0,55%. Υψηλότερα ΓΕΚ ΤΕΡΝΑ στο 0,32% και τα 18,80 ευρώ, με την Τέρνα Ενεργειακή στα αξιοπερίεργα της αγοράς, να κινείται σημαντικά υψηλότερα από την τιμή της ΔΠ στα 20,22 ευρώ. Απώλειες άνω του 1% για Metlen, Motor Oil, ενώ με οριακές απώλειες έκλεισε ΔΕΗ, ΟΤΕ και Jumbo.
Απώλειες 2% για Coca Cola και 2,73% για την ElvalHalcor.
Ισχυρή άνοδος για Ελλάκτωρ στο 2,6%, Φουρλή στο 1,72% και ΕΧΑΕ στο 0,71%.
Κινήσεις κατοχύρωσης κερδών σε ΕΛΧΑ, Viohalco, Aegean.
