Το τέλος εποχής για το Ταμείο Χρηματοπιστωτικής Σταθερότητας έγραψε η χθεσινή υπογραφή της απόφασης για την απορρόφηση του Ταμείου από την Ελληνική Εταιρεία Συμμετοχών και Περιουσίας, από τον υπουργό Εθνικής Οικονομίας και Οικονομικών, Κωστή Χατζηδάκη. Έκλεισε έτσι, ένα χρόνο νωρίτερα από την ημερομηνία λήξης του ΤΧΣ (31/12/25), μία περίοδος 14 ετών ζωής του Ταμείου που ξεκίνησε από τη συμμετοχή του στις ανακεφαλαιοποιήσεις των τραπεζών μέχρι την αποεπένδυσή του από αυτές.
Το Ταμείο Χρηματοπιστωτικής Σταθερότητας συστάθηκε την 21η Ιουλίου 2010 (ν. 3864/2010), ως απότοκο της κρίσης και των μνημονίων, με στόχο την διασφάλιση της σταθερότητας του ελληνικού τραπεζικού συστήματος. Στα σημαντικά ορόσημα της πορείας του καταγράφονται οι χρονιές 2013, όταν οι τέσσερις συστημικές τράπεζες ολοκλήρωσαν τις αυξήσεις κεφαλαίου και υπέγραψαν τις πρώτες Συμφωνίες Πλαίσιο Συνεργασίας με το Ταμείο, 2015 όταν το ΤΧΣ συμμετείχε στην ανακεφαλαιοποίηση της Εθνικής Τράπεζας και της Τράπεζας Πειραιώς και 2016, όταν μετά την τρίτη ανακεφαλαιοποίηση των τραπεζών, η συμμετοχή του ΤΧΣ ανερχόταν σε 2,38% στη Eurobank, 11,01% στην Alpha Bank, 26,42% στην Τράπεζα Πειραιώς και 40,39% στην Εθνική Τράπεζα.
Σε διάστημα ενός έτους, από τον Οκτώβριο του 2023 μέχρι τον Οκτώβριο του 2024, το ΤΧΣ υλοποίησε 5 επιτυχημένες συναλλαγές αποεπένδυσης μέσω των οποίων οι τέσσερις συστημικές τράπεζες ιδιωτικοποιήθηκαν, προσελκύοντας, για πρώτη φορά, ισχυρούς ξένους επενδυτές. Συγκεκριμένα:
i. Στις 9 Οκτωβρίου 2023, το ΤΧΣ ολοκλήρωσε την πρώτη συναλλαγή αποεπένδυσης από την Eurobank με ποσοστό 1,4%, έναντι συνολικού τιμήματος 93,7 εκατ. ευρώ, με την Eurobank να γίνεται η πρώτη συστημική ελληνική τράπεζα μετά την χρηματοοικονομική κρίση που πέρασε πλήρως στον ιδιωτικό τομέα.
ii. Στις 12 Νοεμβρίου 2023, το ΤΧΣ συμφώνησε την πώληση του συνόλου της συμμετοχής του στην Alpha Bank, ποσοστού 9%, σε στρατηγικό επενδυτή, την ιταλική τράπεζα Unicredit.
iii. Στις 17 Νοεμβρίου 2023 το ΤΧΣ ολοκλήρωσε την επιτυχή διάθεση ποσοστού 22% από το σύνολο των μετοχών (40,39%) που κατείχε στην Εθνική Τράπεζα, μέσω δημόσιας προσφοράς, σε Έλληνες και ξένους επενδυτές. Η συνολική αξία της συναλλαγής ανήλθε στα 1,07 δισ. Η υπερκάλυψη ξεπέρασε κάθε προσδοκία προσελκύοντας ισχυρότατο ενδιαφέρον από κορυφαίους διεθνείς θεσμικούς επενδυτές. Η συναλλαγή αυτή ήταν η δεύτερη ευρωπαϊκή ιδιωτικοποίηση άνω του 1 δισ. ευρώ που πραγματοποιήθηκε μέσω placement, από τότε που η ιρλανδική κυβέρνηση πούλησε μερίδιο 3,4 δισ. ευρώ στην Allied Irish Bank το 2017 (με τότε discount 43%).
iv. Στις 6 Μαρτίου 2024, το ΤΧΣ ολοκλήρωσε τη διάθεση του συνόλου των μετοχών που κατείχε στην Τράπεζα Πειραιώς. Η συνολική αξία της συναλλαγής άγγιξε τα 1,35 δισ. ευρώ. Η συναλλαγή αποτέλεσε την πλέον επιτυχημένη διάθεση μετοχών μέσω Δημόσιας Προσφοράς σε πανευρωπαϊκό επίπεδο. Παράλληλα αποτέλεσε και τη μεγαλύτερη ιστορικά ιδιωτικοποίηση μέσω δευτερογενούς τοποθέτησης στη χώρα μας, με υπερτίμημα 0,35% σε σχέση με την τιμή κλεισίματος την προηγούμενη ημέρα ανακοίνωσης της προσφοράς, κάτι που δεν είχε προηγούμενο διεθνώς. Η υπερκάλυψη της διάθεσης της συμμετοχής στην Τράπεζα Πειραιώς ήταν 8 φορές για τη συνολική προσφορά.
v. Στις 2 Οκτωβρίου 2024 το ΤΧΣ ολοκλήρωσε στην δεύτερη επιτυχή διάθεση ποσοστού 10% από το σύνολο των μετοχών (18,39%) που κατείχε στην Εθνική Τράπεζα, σε Έλληνες και ξένους επενδυτές. Η συνολική αξία της συναλλαγής ανήλθε στα 691εκατ. ευρώ. Η υπερκάλυψη άγγιξε τις 11 φορές για τη συνολική προσφορά, προσελκύοντας ισχυρότατο ενδιαφέρον από κορυφαίους διεθνείς θεσμικούς επενδυτές.
Με την απορρόφηση του ΤΧΣ από την Ελληνική Εταιρεία Συμμετοχών και Περιουσίας, στην τελευταία θα μεταβιβαστούν ποσοστό 8,39% της Εθνικής Τράπεζας που είχε απομείνει στο ΤΧΣ, όπως επίσης και ποσοστό του Ταμείου 34,77% στην Attica Bank.
